Investment Advisory

Anlageberatung

Bei der Anlageberatung geht es darum, die Grundlagen einer Entscheidung zu teilen. BNB stellt Analysen und Meinungen zu IPOs sowie zu Anlagen vor und nach der Börsenzulassung bereit; die endgültige Entscheidung und ihre Ausführung verbleiben bei Ihnen. Wir erläutern sowohl die Begründung als auch die Risiken, damit Ihr Urteil auf einem festeren Grund steht.

Anlageberatung

Service der Anlageberatung

Zwei Personen, die Unterlagen mit Stiften durchsehen

01

Definition

Unter Anlageberatung versteht man die Beratung über den Wert von Finanzanlageprodukten oder sonstigen durch Präsidialverordnung bestimmten Anlagegegenständen oder über Anlageentscheidungen in Bezug auf Finanzanlageprodukte und sonstige Instrumente (einschließlich der Entscheidungen über Art, Wertpapier, Erwerb oder Veräußerung sowie über Methode, Menge, Preis und Zeitpunkt des Erwerbs oder der Veräußerung) (Artikel 6 des Gesetzes über Finanzanlage- und Kapitalmarktdienstleistungen (FSCMA)).

Ein Berater, der auf ein Dokument zeigt und es einem Kunden erläutert

02

Überblick

Beim Service der Anlageberatung stellt die Gesellschaft den Kunden fachliche Meinungen und Strategien zur Anlage bereit, während die tatsächliche Ausführung der Anlagen unmittelbar durch den Kunden erfolgt.

Blick durch eine Lupe auf Finanzdiagramme auf einem Bildschirm

03

Umfang der Anlageberatung

Inländische neu börsenzugelassene IPO-Aktien, mit Pre-IPO und Mezzanine (Wandelanleihen (CB), Optionsanleihen (BW) usw.) verbundene Anlagen sowie der Handel am Sekundärmarkt nach der Börsenzulassung, unter anderem.

Silhouetten von Personen an einem Konferenztisch mit Blick auf die Stadt

04

Teilnahmeberechtigte

Gewöhnliche Anleger und professionelle institutionelle Anleger.

Für wen

Für wen dieser Service bestimmt ist

Der Service der Anlageberatung steht sowohl gewöhnlichen Anlegern als auch professionellen institutionellen Anlegern offen. Er eignet sich gut für diejenigen, die ihre Anlageentscheidungen in der eigenen Hand behalten und zugleich die Grundlagen erweitern möchten, auf denen sie diese Entscheidungen treffen.

  1. Institutionen, die ihre Anlagen selbst verwalten, aber eine Einschätzung zu IPOs wünschen

    Geeignet für Institutionen, die über eine eigene Anlageorganisation und eine eigene Handelsinfrastruktur verfügen, aber eine gesonderte Analyse und gesonderte Meinungen zu IPO-Aktien und zu Anlagen im Zusammenhang mit der Börsenzulassung benötigen.

  2. Anleger, die selbst entscheiden und ausführen möchten

    Geeignet für diejenigen, die ihre Anlageentscheidungen selbst treffen und ihre Geschäfte selbst ausführen, die Grundlage dieser Entscheidungen aber erweitern und die Risiken vorab prüfen möchten.

  3. Gewöhnliche Anleger

    Bei gewöhnlichen Anlegern beurteilen wir zunächst Ihr Anlageprofil anhand Ihrer Anlageziele, Ihrer finanziellen Situation und Ihrer Anlageerfahrung und erteilen anschließend eine Beratung in einem diesem Profil angemessenen Umfang.

Worüber wir beraten

Der Umfang unserer Beratung

  1. IPO-Aktien

    Wir geben Einschätzungen zum Geschäft und zur Finanzlage des Emittenten, zum Emissionspreis im Verhältnis zu Vergleichsunternehmen sowie zur Teilnahme am Bookbuilding und zu Lock-up-Verpflichtungen.

  2. Pre-IPO und Mezzanine

    Wir stellen Analysen zu Anlagen in Unternehmen bereit, die sich auf eine Börsenzulassung vorbereiten, sowie zu mit Mezzanine verbundenen Anlagen (CB, BW usw.).

  3. Nach der Börsenzulassung

    Wir geben Einschätzungen zur Entwicklung von Preisen sowie von Angebot und Nachfrage am Sekundärmarkt nach der Börsenzulassung und dazu, wann zu halten und wann zu verkaufen ist.

Was die Beratung ergänzt

Was die auf IPOs spezialisierte Beratung ergänzt

Die Anlageberatung ersetzt Ihre Entscheidung nicht, sondern ergänzt sie um Grundlagen. Dies sind die Punkte, die BNB, seit 2010 Anbieter von IPO-Anlageberatung für institutionelle Anleger, in der Beratung für wichtig hält.

  1. Eine Sicht, die den gesamten Weg eines IPO verbindet

    Unsere Beratung spiegelt eine Sicht wider, die beide Seiten eines IPO nach denselben Maßstäben sieht – vom Geschäft und von den Finanzen des anbietenden Unternehmens und von seinem Emissionspreis gegenüber Vergleichsunternehmen bis zu Angebot und Nachfrage nach der Börsenzulassung.

  2. Was Regeländerungen für Sie bedeuten

    Wenn sich IPO-Regeln ändern – wie bei der vorrangigen Zuteilung für Lock-up-Verpflichtungen, bei strengeren Teilnahmevoraussetzungen für das Bookbuilding und beim Cornerstone-Investor-System –, prüfen wir gemeinsam mit Ihnen, was die Änderung für die Art Ihrer Teilnahme bedeutet.

  3. Wir erläutern die Risiken zuerst

    Zusammen mit unserer Meinung erläutern wir die Bedingungen, unter denen sie sich als unzutreffend erweisen kann, und die mit der Anlage verbundenen Risiken. Verluste können auch dann eintreten, wenn Sie entsprechend unserer Beratung anlegen.

  4. Umgang mit Interessenkonflikten

    Wir unterhalten Informationsbarrieren zwischen den Abteilungen und veröffentlichen auf unserer Website die wesentlichen Punkte unserer Richtlinien zum Umgang mit Interessenkonflikten und zu Informationsbarrieren sowie unsere Richtlinien für die Anlageaufforderung.

  5. Die Entscheidung verbleibt bei Ihnen

    Die Kunden entscheiden über Anlagen und Geschäfte selbst und führen sie selbst aus. BNB verwahrt keine Vermögenswerte von Kunden und tätigt keine Geschäfte in ihrem Auftrag.

  • Die Beratung besteht aus Analyse und Meinungen; die Anlageergebnisse variieren mit den Marktbedingungen und den Preisbewegungen der Vermögenswerte.

Ablauf

Wie der Service funktioniert

  1. Gespräch

    Wir hören uns Ihre Anlageziele, Ihre Interessengebiete und den Umfang der Beratung an, den Sie wünschen.

  2. Anlegerbeurteilung

    Bei gewöhnlichen Anlegern beurteilen wir Ihr Anlageprofil, indem wir Ihre Anlageziele, Ihre finanzielle Situation, Ihre Anlageerfahrung und verwandte Faktoren prüfen.

  3. Erläuterung und Vertrag

    Wir erläutern Inhalt und Umfang der Beratung, die Anlagerisiken und die Vergütungen und schließen anschließend einen Anlageberatungsvertrag. Eine Ausfertigung des Vertrags wird bei der Unterzeichnung ausgehändigt.

  4. Erteilung der Beratung

    Wir stellen Analysen und Meinungen in dem im Vertrag festgelegten Umfang und in der dort festgelegten Weise bereit.

  5. Ihre Entscheidung und Ausführung

    Sie entscheiden, ob Sie anlegen, und führen die Geschäfte selbst aus. BNB verwahrt Ihre Vermögenswerte nicht und tätigt keine Geschäfte in Ihrem Auftrag.

  6. Überprüfung

    Wenn sich die Marktbedingungen oder Ihre Ziele ändern, überprüfen wir die Ausrichtung der Beratung gemeinsam mit Ihnen.

Silhouette einer Person, die eine andere bei Sonnenuntergang einen felsigen Gipfel hinaufzieht

Vor der Unterzeichnung

Punkte, die vor der Unterzeichnung zu bestätigen sind

  1. Beurteilung des Anlageprofils

    Vor der Unterzeichnung wird bei gewöhnlichen Anlegern das Anlageprofil anhand ihrer Anlageziele, ihrer finanziellen Situation und ihrer Anlageerfahrung beurteilt. Wir können eine Beratung ablehnen, die nicht zum beurteilten Profil passt.

  2. Vollständige Erläuterung

    Bitte vergewissern Sie sich, dass Sie eine vollständige Erläuterung der Beratung, der Vergütungen und der Anlagerisiken erhalten, und fragen Sie jederzeit, wenn etwas unklar ist.

  3. Ausfertigung des Vertrags

    Sie erhalten bei der Unterzeichnung eine Ausfertigung des Vertrags. Bitte prüfen Sie den Umfang der Beratung, die Vergütungen, die Laufzeit des Vertrags und die Bedingungen für die Kündigung.

  4. Widerrufsrecht

    Gewöhnliche Anleger können ihren Antrag auf Abschluss eines Anlageberatungsvertrags innerhalb der in den einschlägigen Gesetzen bestimmten Frist widerrufen.

  5. Verantwortung

    Die Beratung ist eine Meinung zur Unterstützung Ihres Urteils. Die endgültige Anlageentscheidung und die Verantwortung dafür liegen bei Ihnen.

FAQ

Häufig gestellte Fragen

  1. Wenn ich eine Beratung erhalte, handelt BNB dann in meinem Auftrag?

    Nein. Im Rahmen des Service der Anlageberatung führen Sie die Anlagen selbst aus. Unser Service der diskretionären Vermögensverwaltung, bei dem uns sowohl die Anlageentscheidungen als auch der Handel anvertraut werden, wird professionellen institutionellen Anlegern angeboten.

  2. Können auch Einzelpersonen den Service nutzen?

    Ja. Der Service der Anlageberatung steht sowohl gewöhnlichen Anlegern als auch professionellen institutionellen Anlegern offen.

  3. Erziele ich einen Gewinn, wenn ich entsprechend der Beratung anlege?

    Nicht unbedingt. Die Beratung besteht aus Analyse und Meinung, und die Anlageergebnisse hängen von den Marktbedingungen und den Veränderungen der Vermögenspreise ab. Ein Verlust des Kapitals kann eintreten.

  4. Wie werden die Beratungsvergütungen festgelegt?

    Die Vergütungen werden im Vertrag nach dem Umfang und der Weise der Beratung festgelegt. Vor der Unterzeichnung erläutern wir, wie die Vergütungen berechnet werden und wann sie zu zahlen sind.

Wichtiger Hinweis

  • Die endgültige Anlageentscheidung und die daraus folgende Verantwortung liegen beim Kunden.

Inquiry

Anfragen zu unseren Leistungen

Tel. +82-2-476-4840 · info@bnbasset.com

Kontakt & IR Rechte der Anleger